Istilah payback period pasti tidak asing lagi bagi Anda yang berkecimpung di dunia bisnis maupun ekonomi. Payback period adalah cara yang perusahaan lakukan untuk menghitung kecepatan kembalinya dana investasi melalui profit dalam jangka waktu tertentu. Umumnya, para investor akan melakukan perhitungan ini sebelum mengambil keputusan investasi. Selain itu, pengambilan keputusan juga dapat ditunjang dengan menggunakan Software ERP dari HashMicro. Dengan pengotomatisasian ini, dapat Anda pastikan setiap keputusan yang Anda ambil membawa efisiensi ke dalam bisnis Anda.
Mari kita bahas secara lebih rinci mengenai istilah payback period, mulai dari fungsi hingga langkah-langkah untuk menghitungnya secara benar melalui artikel yang akan kami sajikan!
Daftar Isi:
Pilih daftar isi
Pengertian Payback Period
Sebelum mengetahui lebih lanjut tentang istilah ini, ada baiknya Anda mengerti definisi dari pengembalian dana yang sering perusahaan gunakan dalam dunia bisnis.
Pengertian
Periode pengembalian dana dalam penggunaannya dapat Anda manfaatkan untuk perkiraan jangka waktu kembalinya modal investor dalam periode waktu tertentu. Pengembalian modal tersebut berupa keuntungan atau profit yang akan investor dapatkan.
Sebagian besar pebisnis maupun investor akan menggunakan metode ini untuk memastikan apakah suatu perusahaan yang mereka inginkan cocok untuk menerima investasi dari mereka atau tidak. Karena para investor juga menginginkan payback period yang tidak terlalu lama. Maka dari itu, butuh ketelitian dalam menghitung jangka waktu pengembalian dana apabila Anda tidak ingin rugi.
menurut para Ahli
Kami juga paparkan definisi pengembalian dana menurut para ahli, yaitu:
Dian Wijayanto
Menurut Dian, payback period adalah periode yang perusahaan butuhkan untuk mengembalikan dana investor pada suatu investasi.
Abdul Choliq
Abdul Choliq juga mengemukakan pendapatnya mengenai definisi pengembalian dana. Dimana menurutnya istilah tersebut merujuk pada suatu perkiraan jangka waktu kembalinya dana melalui profit yang akan investor dapatkan melalui suatu investasi.
Jadi, melalui teori ini Anda dapat mengetahui bahwa penting sekali mengetahui jangka waktu kembalinya dana yang telah Anda investasikan. Dengan begitu, Anda bisa menghindari proyek perusahaan yang sekiranya memiliki jangka waktu yang lama dalam pengembalian modal dan tidak menguntungkan.
Fungsi Payback Period
Adanya perhitungan pengembalian modal tentu saja memiliki fungsi bagi para investor maupun perusahaan. Adapun fungsi-fungsi tersebut ialah:
Sebagai bahan pertimbangan investor sebelum mengambil keputusan
Fungsi utama dari perhitungan pengembalian dana adalah sebagai bahan pertimbangan investor dan mengetahui apakah suatu proyek perusahaan layak untuk mereka jadikan investasi atau tidak. Investor akan menilai investasi yang mereka lakukan menguntungkan apabila jangka waktu pengembalian modalnya cepat.
Untuk mengantisipasi kerugian
Dengan melakukan perhitungan tersebut, Anda dapat melihat peluang apakah ada kemungkinan terjadinya kerugian. Misalnya, apabila jangka waktu pengembalian dana yang perusahaan tetapkan terlalu lama dan melewati masa yang telah ditentukan sebelumnya.
Kelebihan dan Kekurangan Payback Period
Dalam penerapannya, perhitungan pengembalian modal ini pun memiliki kelebihan dan kekurangan bagi para investor maupun perusahaan. Berikut kami sajikan kelebihan dan kekurangan dalam perhitungan pengembalian modal.
Kelebihan
Melalui pengembalian dana ini, investor maupun perusahaan akan merasakan beragam manfaat dalam proses bisnis yang mereka lakukan. Adapun kelebihan dari metode pembayaran ini adalah:
- Dapat mengetahui jangka waktu pengembalian modal investasi
- Dapat melakukan perbandingan beberapa proyek dan memutuskannya
- Perhitungan menggunakan rumus yang mudah dan sederhana
- Dapat mengetahui segala resiko pada keputusan yang Anda ambil
Kekurangan
Dalam segala sesuatu pasti ada kelemahan. Begitu pula dengan proyek yang perusahaan jalankan. Melalui penanaman modal, proyek akan berjalan dengan baik. Akan tetapi, saat investor telah melakukan penanaman modal, maka perusahaan harus mengupayakan dana modal tersebut kembali dan memastikan perusahaan tidak mengalami kerugian dari proyek tersebut. Untuk itu, Anda dapat menggunakan Sistem ERP Berbasis Proyek guna memastikan maksimalnya penyerapan biaya agar proyek selesai sesuai rencana.
Jadi, perhitungan pengembalian dana in sangat penting untuk Anda lakukan supaya terhindar dari kesalahan prediksi dan pengembalian modal investasi. Namun, satu hal yang tidak boleh Anda lupakan adalah jangan terlalu berfokus kepada pengembalian modal investasi saja. Karena masih ada hal lain yang perlu Anda perhatikan.
Dari kelalaian tersebut, akan membuat peluang perusahaan Anda mengalami kerugian akibat tidak terhitungnya beberapa biaya pendukung investasi.
Perbedaan Payback Period dan Discounted Payback
Dalam proses bisnis, pasti perusahaan akan membutuhkan modal yang tidak sedikit. Namun, proyek akan terus berjalan dengan adanya dana atau investasi yang biasa seorang investor lakukan. Dalam hal ini, tentu saja kedua belah pihak tidak boleh ada yang merasa rugi. Maka dari itu, hal utama dalam memulai suatu bisnis adalah dengan menganalisis kapan waktu yang tepat untuk melakukan investasi dan menghitung jangka waktu pengembalian modal beserta keuntungannya dari suatu proyek.
Dalam dunia bisnis, ada istilah lain yang mungkin sering Anda dengar, yaitu discounted payback period. Fungsi dari discounted payback period dan pengembalian dana hampir sama. Jika perhitungan pengembalian dana hanya memperhitungkan jangka waktu pengembalian modal, maka discounted payback period akan menghitung nilai inflasi dari mata uang yang mereka investasikan.
Parameter yang Perlu Anda Ketahui
Sebagai bahan pertimbangan investor, maka ada parameter atau indikator dalam periode pengembalian dana yang wajib untuk Anda ketahui. Beberapa indikator tersebut, yaitu:
- Apabila jangka waktu pengembalian dana selesai lebih cepat daripada waktu yang telah Anda tentukan, maka hal tersebut menandakan bahwa perusahaan layak untuk menerima dana
- Apabila jangka waktu pengembalian dana selesai lebih lama dari waktu yang Anda tentukan, artinya perusahaan tersebut tidak layak untuk Anda berikan dana investasi.
- Biasanya perusahaan memiliki lebih dari satu proyek, Anda dapat memilih proyek yang memiliki jangka waktu pengembalian dana lebih cepat.
Langkah Menghitung Payback Period
Setelah Anda memahami pengertian dari pengembalian dana, ada baiknya Anda juga mengetahui bagaimana cara menghitung suatu pengembalian dana. Dalam melakukan perhitungan pengembalian modal, Anda harus menggunakan suatu rumus agar memudahkan perhitungan tersebut.
Anda dapat menggunakan rumus n + (a – b) / (c – b) x 1 tahun. Dimana n merupakan tahun terakhir yang jumlah arus kasnya masih belum bisa menutup investasi mula-mula, a merupakan jumlah investasi mula-mula, b jumlah kumulatif arus kas pada tahun ke-n, dan c adalah jumlah kumulatif arus kas pada tahun ke n + 1.
Selain itu, Anda juga bisa menggunakan perhitungan dengan:
Payback period = nilai investasi : kas masuk bersih
Penggunaan rumus tersebut mengasumsikan bahwa jumlah arus kas masuk bersih sama pada setiap periode waktu.
Ada juga cara menghitung pengembalian dana selain dengan cara manual, yaitu melalui software. HashMicro menyediakan Software Akuntansi Online yang akan memberikan keakuratan dalam menghitung profitabilitas suatu bisnis. Tentu saja dengan menggunakan software, perhitungan akan lebih terhindar dari kesalahan.
Kesimpulan
Pengembalian dana atau payback period adalah hal yang sangat penting untuk investor ataupun perusahaan dalam pembuatan suatu proyek. Dengan pengembalian dana, investor dapat memutuskan perusahaan mana yang cocok untuk mereka berikan suntikan dana (investasi) dan perusahaan pun akan fokus dalam penyelesaian proyek perusahaan yang sedang berjalan.
Hindari kesalahan perhitungan pengembalian dana dengan Sistem Akuntansi Online terbaik dan akurat dari HashMicro. Anda akan mendapatkan banyak fitur yang fungsional bagi keberhasilan bisnis Anda, seperti adanya Financial Dashboard yang akan memonitor seluruh keuangan bisnis, Cash Flow Forecasting yang akan membantu Anda mengetahui pendapatan dan pengeluaran secara akurat dalam jangka waktu yang ditentukan. Segera buat jadwal skema perhitungan harga dan demo gratisnya sekarang!
